નિશ્ચિત આવકની વ્યાખ્યા

સ્થિરઆવક સિક્યોરિટીઝ રોકાણકારોને તેમના નાણાં પર ખાતરીપૂર્વક વળતર આપે છે. તેઓ કંપની માટે જવાબદારી છે જે તેમને પરિચય કરાવે છેબજાર. સ્થિર-આવકના રોકાણો નિયમિતપણે વળતર મેળવે છે, અને આ અસ્કયામતો પર ચૂકવવાપાત્ર વ્યાજ બજારની અસ્થિરતાને ધ્યાનમાં લીધા વિના સુસંગત રહે છે.

તેના જારી કરતા પહેલા, પાકતી મુદત પર નિશ્ચિત આવક સુરક્ષાના અંતિમ મૂલ્યની ગણતરી કરવામાં આવે છે. આમ, ધરોકાણકાર રોકાણ સમયે તેના વિશે જાણ કરવામાં આવે છે. બજાર આ પ્રકારનીરોકાણ ટૂલ એવા લોકોમાં લોકપ્રિય છે કે જેઓ જોખમોના સંપર્કમાં આવવા માંગતા નથી અને તેના બદલે તેમના રોકાણ પર બાંયધરીકૃત વળતર તેમજ વધારાની ચૂકવણી ઇચ્છે છે.

નિશ્ચિત આવકના પ્રકાર

અહીં મુખ્ય પ્રકારની નિશ્ચિત આવક ઉપલબ્ધ છે:

1. એક્સચેન્જ-ટ્રેડેડ ફંડ્સ

બોન્ડ એક્સચેન્જ-ટ્રેડેડ ફંડ્સ અનુમાનિત અને સુસંગત વળતર આપવા માટે ઉદ્યોગમાં ઓફર કરવામાં આવતી વિવિધ ડેટ સિક્યોરિટીઝમાં રોકાણ કરે છે. આમ, તેઓ સ્થિરતા પ્રદાન કરે છે કારણ કે વળતર નિયમિતપણે પૂર્વનિર્ધારિત વ્યાજ દરે ચૂકવવામાં આવે છે.

2. ડેટ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ

તેઓ સરકાર અને કોર્પોરેટ સહિત વિવિધ નિશ્ચિત આવક ઉત્પાદનોમાં તેમની સંપત્તિનું રોકાણ કરે છેબોન્ડ,મની માર્કેટ સાધનો, વ્યાપારી કાગળો, અને તેથી વધુ.

3. નિશ્ચિત આવક બોન્ડ

નિશ્ચિત આવકની સિક્યોરિટીઝના સૌથી વધુ વારંવારના પ્રકારો પૈકી, બોન્ડ્સ ફર્મ્સ દ્વારા તેમના રોજિંદા કામકાજને સમર્થન આપવા માટે જારી કરવામાં આવે છે જેથી ઉત્પાદનને સરળ રીતે ચલાવવામાં આવે. કારણ કે ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ બોન્ડ્સ ઇશ્યુ કરનાર કોર્પોરેશન માટે જવાબદારી છે, જ્યારે વ્યવસાય પર્યાપ્ત આવક પેદા કરે ત્યારે તેને રિડીમ કરવું આવશ્યક છે.

4. મની માર્કેટના સાધનો

ટ્રેઝરી બિલ્સ, ડિપોઝિટ સર્ટિફિકેટ્સ, કોમર્શિયલ પેપર્સ અને અન્ય મની માર્કેટ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ્સને ફિક્સ્ડ ઇન્કમ સિક્યોરિટીઝ તરીકે વર્ગીકૃત કરવામાં આવે છે કારણ કે તે નિશ્ચિત વ્યાજ દરે રોકાણ ચેનલો તરીકે ઓફર કરવામાં આવે છે. તેઓ સામાન્ય રીતે એક વર્ષ કરતાં ઓછા સમયની પરિપક્વતા અવધિ સાથે થોડા સમય માટે પૂરા પાડવામાં આવે છે.

5. બેંક થાપણો

ફિક્સ્ડ ડિપોઝિટ તરીકે પણ ઓળખાય છે, આ સાધનો રોકાણ કરવાની સૌથી સલામત રીતો છે. રોકાણકાર પર આધાર રાખીને, આ નિશ્ચિત-આવકના સાધનો ટૂંકા અથવા લાંબા સમયગાળા માટે ખરીદી શકાય છે.

6. જાહેર ભવિષ્ય નિધિ

આવી સંપત્તિઓમાં રોકાણ કરવું ફાયદાકારક છે કારણ કે તે કરમુક્ત છે અને પરંપરાગત બચત ખાતા કરતાં વધુ વ્યાજ દર ચૂકવે છે. સરકાર દ્વારા પ્રાયોજિત યોજના તરીકે, તેની સાથે સંકળાયેલા કોઈ જોખમો નથી.

7. વરિષ્ઠ નાગરિક બચત યોજના

આ ફિક્સ્ડ ઈન્કમ બોન્ડ ભારતના વરિષ્ઠ નાગરિકોને નાણાકીય સુરક્ષા આપવા માટે બનાવવામાં આવ્યા છે. આ યોજના નાણા મંત્રાલય દ્વારા નિર્ધારિત નોંધપાત્ર વ્યાજ દરને આધીન છે અને 60 વર્ષથી વધુ ઉંમરના કોઈપણ વ્યક્તિ તેને ઍક્સેસ કરી શકે છે.

8. સૂચિબદ્ધ જાહેર ક્ષેત્રના એકમ બોન્ડ્સ

આ ભંડોળ, જે નિશ્ચિત આવકના સૌથી લોકપ્રિય પ્રકારનાં સાધનોમાંનું એક છે, તે ઉચ્ચ વળતર આપે છે કારણ કે તે દેશના શ્રેષ્ઠ પ્રદર્શન કરતા જાહેર ક્ષેત્રના એકમો દ્વારા પ્રદાન કરવામાં આવે છે. તેમની સાથે બહુ ઓછું જોખમ જોડાયેલું છે.

સ્થિર આવક રોકાણો

વ્યક્તિગત રોકાણકાર સિંગલ બોન્ડ અથવા અન્ય ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ સિક્યોરિટી ખરીદી શકે છે. બીજી તરફ, વ્યક્તિગત બોન્ડના વિવિધ પોર્ટફોલિયોનું નિર્માણ કરવા માટે મોટી સંખ્યામાં અસ્કયામતોની જરૂર પડે છે. વ્યક્તિઓ માટે વિવિધ નિશ્ચિત-આવકનાં સાધનો ખરીદવા અને વેચવાનું શું મુશ્કેલ બનાવે છે? બોન્ડ માર્કેટમાં ઉચ્ચ લઘુત્તમ રોકાણ જરૂરિયાતો, નોંધપાત્ર વ્યવહાર ફી અને અભાવ છેપ્રવાહિતા. વ્યક્તિઓ હજુ પણ નિશ્ચિત આવકમાં ભાગ લઈ શકે છેમ્યુચ્યુઅલ ફંડ અને એક્સચેન્જ-ટ્રેડેડ ફંડ, જોકે.

નિશ્ચિત આવક સિક્યોરિટીઝના ઉદાહરણો

બોન્ડ્સ (કોર્પોરેટ અને સરકાર સહિત), મની માર્કેટ ઇન્સ્ટ્રુમેન્ટ્સ અને એસેટ-બેક્ડ સિક્યોરિટીઝ એ ફિક્સ્ડ ઇન્કમ સિક્યોરિટીઝના તમામ ટોચના ઉદાહરણો છે અને તે સમાન રીતે કામ કરે છે:

બોન્ડ

બોન્ડ એ નાણાકીય અથવા રોકાણના અભ્યાસનું સંપૂર્ણ ક્ષેત્ર છે. તેમને રોકાણકારો દ્વારા મુદ્દલ રકમ અને માસિક કૂપન ચૂકવણી (સામાન્ય રીતે દર છ મહિને) ચૂકવવાના વચન સાથે રજૂકર્તાને આપવામાં આવેલી લોન તરીકે વર્ણવવામાં આવે છે જે લોન પર ચૂકવવામાં આવેલા વ્યાજનું પ્રતિનિધિત્વ કરે છે. આ લોનનો હેતુ ઘણો બદલાય છે. સરકારો અને કોર્પોરેશનો કે જેઓ પહેલ માટે ભંડોળ મેળવવાની પદ્ધતિઓ શોધી રહ્યા છે તે સામાન્ય રીતે બોન્ડ બહાર પાડે છે.

મની માર્કેટ સાધનો

જેવી સિક્યોરિટીઝકોમર્શિયલ પેપર, બેંકર્સની સ્વીકૃતિઓ, થાપણ પ્રમાણપત્રો, અને પુનઃખરીદી કરાર ("રેપો") એ મની માર્કેટ પ્રોડક્ટ્સના ઉદાહરણો છે. ટ્રેઝરી બિલો સૈદ્ધાંતિક રીતે આ શ્રેણીમાં સામેલ છે; જો કે, તેમના વિશાળ વેપારને કારણે તેમની પોતાની વિવિધતા છે.

એસેટ-બેક્ડ સિક્યોરિટીઝ (ABS)

આ ફિક્સ્ડ-ઇન્કમ સિક્યોરિટીઝ છે જે ઓટો લોન, ક્રેડિટ કાર્ડ જેવી "સિક્યોરિટાઇઝ્ડ" અસ્કયામતો દ્વારા સમર્થિત છેપ્રાપ્તિપાત્ર, અથવાહોમ લોન. ABS એ એક જ નિશ્ચિત-આવકની સુરક્ષામાં એકસાથે બંડલ થયેલ અસ્કયામતોના જૂથનો સંદર્ભ આપે છે. એસેટ-બેક્ડ સિક્યોરિટીઝ સામાન્ય રીતે રોકાણકારોના કોર્પોરેટ દેવાનો વિકલ્પ છે.