Table of Contents
सॉर्टिनो गुणोत्तर हे सांख्यिकीय साधन आहे जे खाली येणाऱ्या विचलनाशी संबंधित गुंतवणुकीचे कार्यप्रदर्शन मोजते. सॉर्टिनो गुणोत्तर ही एक भिन्नता आहेतीव्र प्रमाण. परंतु, शार्प गुणोत्तराच्या विपरीत, सॉर्टिनो गुणोत्तर केवळ नकारात्मक किंवा नकारात्मक परतावा विचारात घेतो. असे गुणोत्तर गुंतवणूकदारांना एकूण अस्थिरतेच्या परताव्याच्या तुलनेत अधिक चांगल्या पद्धतीने जोखमीचे मूल्यांकन करण्यासाठी उपयुक्त ठरते. गुंतवणुकदार मुख्यतः खालच्या चढ-उताराबद्दल चिंतित असल्याने, सॉर्टिनो गुणोत्तर फंड किंवा स्टॉकमध्ये अंतर्भूत असलेल्या नकारात्मक जोखमीचे अधिक वास्तववादी चित्र देते.
गुणोत्तर पोर्टफोलिओ गुंतवणुकीच्या परताव्याची जोखीममुक्त गुंतवणुकीत अपेक्षित परताव्याशी तुलना करण्यास मदत करतेबाजार सुरक्षितता, विद्यमान बाजारातील अस्थिरतेच्या संदर्भात.
सॉर्टिनोची गणना खालीलप्रमाणे केली जाते:
सॉर्टिनो गुणोत्तर: (R) - Rf/SD
कुठे,
उदाहरणार्थ, गृहीत धराम्युच्युअल फंड A चा वार्षिक परतावा 15 टक्के आहे आणि 8 टक्के डाउनसाइड विचलन आहे. म्युच्युअल फंड B चा वार्षिक परतावा 12 टक्के आहे आणि 7 टक्के डाउनसाइड विचलन आहे. जोखीम मुक्त दर 2.5 टक्के आहे. दोन्ही फंडांसाठी सॉर्टिनो गुणोत्तरांची गणना खालीलप्रमाणे केली जाईल:
म्युच्युअल फंड ए सॉर्टिनो = (15% - 2.5%) / 8% =१.५६
म्युच्युअल फंड बी सॉर्टिनो = (12% - 2.5%) / 7% =१.३५
जोखीम-मुक्त परताव्याचा दर वापरणे सामान्य असले तरी, गुंतवणूकदार गणनेत अपेक्षित परतावा देखील वापरू शकतात. सूत्रे अचूक ठेवण्यासाठी, दगुंतवणूकदार परताव्याच्या प्रकाराशी सुसंगत असावे.
Talk to our investment specialist
म्युच्युअल फंडाचे नाव | सॉर्टिनो प्रमाण |
---|---|
कॅनरा रोबेको इक्विटी डायव्हर्सिफाइड फंड | ०.३९ |
Axis Focused 25 फंड | ०.७४ |
मिरे मालमत्ता भारतइक्विटी फंड | ०.७७ |
प्रिन्सिपल मल्टी कॅप ग्रोथ फंड | ०.६५ |
एसबीआय मॅग्नम मल्टीकॅप फंड | ०.५२ |