ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳು

ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಏಜೆನ್ಸಿ (ಸಿಆರ್‌ಎ, ರೇಟಿಂಗ್ ಸೇವೆ ಎಂದೂ ಕರೆಯುತ್ತಾರೆ) ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳನ್ನು ನಿಯೋಜಿಸುವ ಕಂಪನಿಯಾಗಿದೆ, ಇದು ಸಕಾಲಿಕ ಅಸಲು ಮತ್ತು ಬಡ್ಡಿ ಪಾವತಿಗಳನ್ನು ಮಾಡುವ ಮೂಲಕ ಸಾಲವನ್ನು ಮರುಪಾವತಿ ಮಾಡುವ ಸಾಲಗಾರನ ಸಾಮರ್ಥ್ಯವನ್ನು ಮತ್ತು ಸಂಭವನೀಯತೆಯನ್ನು ರೇಟ್ ಮಾಡುತ್ತದೆ.ಡೀಫಾಲ್ಟ್. ಒಂದು ಏಜೆನ್ಸಿಯು ಸಾಲದ ಬಾಧ್ಯತೆಗಳನ್ನು ನೀಡುವವರ ಸಾಲದ ಅರ್ಹತೆಯನ್ನು ರೇಟ್ ಮಾಡಬಹುದು, ಋಣಭಾರ ಉಪಕರಣಗಳು ಮತ್ತು ಕೆಲವು ಸಂದರ್ಭಗಳಲ್ಲಿ, ಸೇವಾದಾರರುಆಧಾರವಾಗಿರುವ ಸಾಲ ಆದರೆ ವೈಯಕ್ತಿಕ ಗ್ರಾಹಕರಲ್ಲ.

CRA ಗಳಿಂದ ರೇಟ್ ಮಾಡಲಾದ ಸಾಲ ಉಪಕರಣಗಳು ಸರ್ಕಾರವನ್ನು ಒಳಗೊಂಡಿವೆಬಾಂಡ್ಗಳು, ಕಾರ್ಪೊರೇಟ್ ಬಾಂಡ್‌ಗಳು, CD ಗಳು, ಪುರಸಭೆಯ ಬಾಂಡ್‌ಗಳು, ಆದ್ಯತೆಯ ಸ್ಟಾಕ್ ಮತ್ತು ಮೇಲಾಧಾರ ಭದ್ರತೆಗಳು.

1. ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳು ಯಾವುವು?

ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳು ಅಂತಹ ಸಾಲ ಭದ್ರತೆಗಳನ್ನು ನೀಡುವ ಕಂಪನಿಗಳು, ಘಟಕಗಳು ಅಥವಾ ದೇಶಗಳ ವಸ್ತುನಿಷ್ಠ ವಿಶ್ಲೇಷಣೆಗಳು ಮತ್ತು ಸ್ವತಂತ್ರ ಮೌಲ್ಯಮಾಪನಗಳನ್ನು ಪ್ರತಿನಿಧಿಸಲು ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳನ್ನು ಒದಗಿಸುವ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳಾಗಿವೆ.

ಈ ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳು ಈ ಸಾಲದ ಖರೀದಿದಾರರಿಗೆ ಅವರು ಎಷ್ಟು ಮರುಪಾವತಿಸಬೇಕು ಎಂಬುದರ ಸೂಚನೆಯಾಗಿದೆ.

2. ಕೋರ್ ಕಾರ್ಯಗಳು

1. ಸಾಲದ ನಿರ್ಧಾರಗಳಿಗೆ ಅಗತ್ಯವಾದ ಹಣಕಾಸಿನ ಡೇಟಾವನ್ನು ಕಂಪೈಲ್ ಮಾಡುವುದು ಮತ್ತುವಿಮೆ.
2. ಸಾಲಗಾರನಿಗೆ ರೇಟಿಂಗ್ ಅನ್ನು ಆಪಾದಿಸುವಲ್ಲಿ ಒಳಗೊಂಡಿರುವ ಅಂಕಿಅಂಶಗಳ ಮೌಲ್ಯಮಾಪನ.
3. ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಮರುಪಾವತಿ ಮಾಡುವ ಸಂಸ್ಥೆಯ ಸಾಮರ್ಥ್ಯದ ವಸ್ತುನಿಷ್ಠ ವಿಶ್ಲೇಷಣೆಯನ್ನು ಒದಗಿಸುವುದು.

3. ಈ ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳು ಯಾವುವು?

ರೇಟಿಂಗ್ ಏಜೆನ್ಸಿಯಿಂದ ನೀಡಲಾದ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಎನ್ನುವುದು ನಿಗಮಗಳು, ಸರ್ಕಾರಗಳು ಮತ್ತು ಇತರ ಘಟಕಗಳಿಂದ ನೀಡಲಾದ ಭದ್ರತೆಗಳ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಅರ್ಹತೆಯ ಮೌಲ್ಯಮಾಪನವಾಗಿದೆ.

ಅಂತಹ ಸೆಕ್ಯುರಿಟಿಗಳಿಗೆ ನೀಡಲಾದ ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳನ್ನು ಹೆಚ್ಚಾಗಿ ಪ್ರತಿನಿಧಿಸಲಾಗುತ್ತದೆAAA, AAB, Ba3, CCC ಇತ್ಯಾದಿ. ಇದು ಮಾರ್ಕಿಂಗ್ ಸಿಸ್ಟಮ್‌ಗೆ ಹೋಲುತ್ತದೆ. ಇದರಲ್ಲಿ ಹೆಚ್ಚಿನ ರೇಟಿಂಗ್ AAA ಅನ್ನು ಮರುಪಾವತಿ ಮಾಡುವ ಹೆಚ್ಚಿನ ಸಂಭವನೀಯತೆಯನ್ನು ಹೊಂದಿರುವ ಸಾಲಗಾರನಿಗೆ ನೀಡಲಾಗುತ್ತದೆ. ಆ ರೀತಿಯಲ್ಲಿ, AAA ಅನ್ನು ಖರೀದಿಸಲು ಸುರಕ್ಷಿತ ಸಾಲ ಭದ್ರತೆಗಳಲ್ಲಿ ಒಂದೆಂದು ಪರಿಗಣಿಸಲಾಗಿದೆ.

4. ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳ ವಿಧಗಳು

ಸಂಸ್ಥೆ ಮತ್ತು ದೇಶಗಳಿಗೆ ಮೂಡೀಸ್ ಯಾವ ರೀತಿಯ ರೇಟಿಂಗ್ ಅನ್ನು ನೀಡುತ್ತದೆ ಎಂಬುದನ್ನು ಕೆಳಗೆ ನೀಡಲಾಗಿದೆ.

5. ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳ ಪ್ರಾಮುಖ್ಯತೆ

ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಎರವಲುಗಾರನ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಅರ್ಹತೆಯ ವಸ್ತುನಿಷ್ಠವಾಗಿ ವಿಶ್ಲೇಷಿಸಿದ ಮೌಲ್ಯಮಾಪನವನ್ನು ಪ್ರತಿನಿಧಿಸುತ್ತದೆ. ಆದ್ದರಿಂದ, ಸ್ಕೋರ್‌ಕಾರ್ಡ್ ಕಂಪನಿಗಳು ಅಥವಾ ಸರ್ಕಾರಗಳು ಹಣವನ್ನು ಎರವಲು ಪಡೆಯಲು ವಿಧಿಸುವ ಮೊತ್ತದ ಮೇಲೆ ಪರಿಣಾಮ ಬೀರುತ್ತದೆ. ಡೌನ್‌ಗ್ರೇಡ್, ಬೇರೆ ರೀತಿಯಲ್ಲಿ ಹೇಳುವುದಾದರೆ, ಬಾಂಡ್‌ಗಳ ಮೌಲ್ಯವನ್ನು ಕೆಳಕ್ಕೆ ತಳ್ಳುತ್ತದೆ ಮತ್ತು ಬಡ್ಡಿದರಗಳನ್ನು ಹೆಚ್ಚಿಸುತ್ತದೆ. ಇವುಗಳು ಒಟ್ಟಾರೆಯಾಗಿ ಪ್ರಭಾವ ಬೀರುತ್ತವೆಹೂಡಿಕೆದಾರ ಸಾಲಗಾರ ಕಂಪನಿ ಅಥವಾ ದೇಶಕ್ಕೆ ಸಂಬಂಧಿಸಿದ ಭಾವನೆ.

ಒಂದು ಕಂಪನಿಯು ಅದೃಷ್ಟದ ಕುಸಿತಕ್ಕೆ ಒಳಗಾಗಿದೆ ಎಂದು ಗ್ರಹಿಸಿದರೆ ಮತ್ತು ಅದರ ರೇಟಿಂಗ್ ಅನ್ನು ಕಡಿಮೆಗೊಳಿಸಿದರೆ, ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಅದಕ್ಕೆ ಸಾಲ ನೀಡಲು ಹೆಚ್ಚಿನ ಆದಾಯವನ್ನು ಕೇಳಬಹುದು, ಆ ಮೂಲಕ ಅದನ್ನು ಅಪಾಯಕಾರಿ ಪಂತವೆಂದು ನಿರ್ಣಯಿಸಬಹುದು. ಅದೇ ರೀತಿ, ಒಂದು ದೇಶದ ಆರ್ಥಿಕ ಮತ್ತು ರಾಜಕೀಯ ನೀತಿಗಳು ಕತ್ತಲೆಯಾಗಿ ಕಂಡುಬಂದರೆ, ಅದರ ರೇಟಿಂಗ್‌ಗಳನ್ನು ಜಾಗತಿಕ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳು ಡೌನ್‌ಗ್ರೇಡ್ ಮಾಡುತ್ತವೆ ಮತ್ತು ಆ ಮೂಲಕ ಆ ದೇಶದಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆಗಳ ಹರಿವಿನ ಮೇಲೆ ಪ್ರಭಾವ ಬೀರುತ್ತವೆ. ಮ್ಯಾಕ್ರೋಸ್ಕೋಪಿಕ್ ಮಟ್ಟದಲ್ಲಿ, ಈ ಬದಲಾವಣೆಗಳು ರಾಷ್ಟ್ರದ ಆರ್ಥಿಕ ನೀತಿಗಳ ಮೇಲೆ ಪರಿಣಾಮ ಬೀರುತ್ತವೆ.

ಮನವೊಲಿಸುವ ರೇಟಿಂಗ್ ಏಜೆನ್ಸಿಯ ಅನುಮೋದನೆಯು ಬಾಂಡ್‌ಗಳನ್ನು ವಿತರಿಸುವ ದೇಶಗಳು ಮತ್ತು ಹಣಕಾಸು ಸಂಸ್ಥೆಗಳಿಗೆ ಜೀವನವನ್ನು ಸುಲಭಗೊಳಿಸುತ್ತದೆ. ಇದು ಮೂಲಭೂತವಾಗಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರರಿಗೆ ಒಂದು ಸಂಸ್ಥೆಯು ಟ್ರ್ಯಾಕ್ ರೆಕಾರ್ಡ್ ಅನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ ಎಂದು ಹೇಳುತ್ತದೆ ಮತ್ತು ಹಣವನ್ನು ಹಿಂದಿರುಗಿಸಲು ಎಷ್ಟು ಸಾಧ್ಯತೆಯಿದೆ ಎಂಬುದನ್ನು ಸೂಚಿಸುತ್ತದೆ.

6. ಈ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳು ಯಾರು?

ಜಾಗತಿಕವಾಗಿ, ಸ್ಟ್ಯಾಂಡರ್ಡ್ & ಪೂವರ್ಸ್ (S&P), ಮೂಡೀಸ್ ಮತ್ತು ಫಿಚ್ ಸಮೂಹವನ್ನು ದಿ ಬಿಗ್ ತ್ರೀ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳು ಎಂದು ಗುರುತಿಸಲಾಗಿದೆ. ಸ್ವೀಕಾರಾರ್ಹತೆ ಮತ್ತು ಪ್ರಭಾವದ ಪರಿಭಾಷೆಯಲ್ಲಿ, ಈ ಮೂರು ಒಟ್ಟಾರೆಯಾಗಿ ಜಾಗತಿಕತೆಯನ್ನು ಹೊಂದಿವೆಮಾರುಕಟ್ಟೆ CFR ವರದಿಯ ಪ್ರಕಾರ 95% ಪಾಲು, USA (2015 ರಲ್ಲಿ ಪ್ರಕಟಿಸಲಾಗಿದೆ).

ಭಾರತೀಯ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ರೇಟಿಂಗ್ ಉದ್ಯಮವು ಕ್ರಿಸಿಲ್, ICRA, ONICRA, CARE, CIBIL, SMERA ಮತ್ತು ಇತರವುಗಳಂತಹ ವೃತ್ತಿಪರವಾಗಿ ಸಮರ್ಥ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳ ಹೊರಹೊಮ್ಮುವಿಕೆಯೊಂದಿಗೆ ವಿಕಸನಗೊಂಡಿದೆ. ಪ್ರಮುಖ ಕ್ರೆಡಿಟ್ ಏಜೆನ್ಸಿಗಳ ವಿವರಗಳನ್ನು ಕೆಳಗೆ ನೀಡಲಾಗಿದೆ.